兵工集团：大司库管理助力集团财资创新

▲ 中国兵器工业集团有限公司财务金融部处长蒙立竑

中国兵器工业集团有限公司是中央管理的国有重要骨干企业，是国家安全和三军装备发展的基础，是陆军装备研制生产的主体，是三军毁伤打击和信息化装备发展的骨干，是国家实施“走出去”战略的支撑，是国家推进军民融合深度发展的主力。

中国兵器工业集团有限公司现有子集团和直管单位51家，并在全球建立了数十家海外分支机构。截至2016年底，其资产总额3692.95亿元，人员总量25.3万人。

大司库管理作为中国兵器工业集团有限公司的一大创新模式，为集团的财资管理创造了巨大的价值，值得其他企业借鉴和参考。2017年11月21日，中国兵器工业集团有限公司财务金融部处长蒙立竑在  “CCTM2017中国财资年会·企金论道”上，从集团为何要实施大司库管理、集团大司库的实施路径，取得的成效以及大司库管理带来的创新成果三个方面，详细解读了兵工集团有限公司大司库的整体管理。

首先要明确，财资的内涵以及其与大司库管理存在怎样的关系？财资就是财务金融资源的简称，实施大司库管理可以提升集团财资综合掌握和资源统筹配置能力，强化集团管控水平，有效防范财务风险。其核心内涵就是对集团财资集中管控，通过集团统一协调调度，资金筹措，金融业务集中办理与运作，降低资金成本，提升利用效率。

财资也是大型企业集团生存发展的要素，集团总部对于集团财资综合掌握和资源统筹配置能力，实施大司库管理多级法人主体机构、财资管理、优化配置等提升，具有不容忽视的作用。兵工集团实施大司库体系具有三个必要性：一是建设中国特色先进兵器工业体系的需要。二是实施全价值链体系化精益管理战略的需要，即信息化和财务建设集团化的财务运作思路，进行财务管理理念。同时，提升价值创造能力，平衡效率与风险，又创新实施了大司库管理提升金融资源集约化运作水平，持续放大资金集中运作功效。三是强化集团管控水平，有效防范财务风险需要。

大司库是资产负债管理的一个组成部分，指全部资金及其利率风险、流动性风险、汇率风险的管理。大司库本意是指控掌兵器卤簿的部门或机构，后指存放和支付汇集资金的地方，如金库和国库。现今是企业集团内或者金融机构内负责资金管理职能的部门称号，主要负责现金管理和风险控制等职能。

一是科学设计大司库管理架构，创新资金管理理念。集团公司开展大司库管理时，充分与业务发展现状相结合，综合大型企业大司库管理实践，提出大司库管理体制。

二是构建多层次大司库管理体系，深化“资金池”的运行管理，实现集团财资集中管控。

大司库各个层级职责分工不同。集团总部为决策层，负责顶层设计，事中监控和事后考核，统筹规划制定集团大司库的管理理念，实施路径并完善体系。大司库各个单位实行层主要负责提高本级合资企业资金集中度，提高资金使用效率，汇总编制资金运算。财务公司主要负责集团资金池，备案的资金预算，监测各单位资金预算情况，提供结算、融资、票据等各项金融服务，充分满足金融需求。

三是梳理再造业务流程，完善大司库管理制度体系建设。从2014年开始集团公司陆续修订并印发了9项相关制度，完善了集团管理。集团公司按照权责对等规范高效原则，将其细化为账户管理。同时对信用证关键操作节点，提出了统一要求。从业务发起到复核再到核算，环环相扣，使资金管理渗透到具体节点，固化到相关单位。

四是搭建功能完善的信息平台，优化提升金融资源信息化管理水平。兵工集团大司库管理通过搭建功能完善的信息平台，实现了信息系统集成和数据共享，形成“以集团组织架构为管理框架，以财务公司为平台”的大司库管理核心管控体系的一个集团化信息管理平台。

五是拓展延伸集团“票据池”，创新推广应用“军工票”。集团公司紧密联合了十大军工财经管理部门和财务部门，逐步形成以军工行业为核心，辐射到供应商、客户、财务公司、商业银行产业链、财务圈等，打造高效低成本的融资，以低风险的投资平台助推产业链发展。

六是以大司库管理为基本风控手段，开拓直接债务融资渠道。全部集中于财务公司，因此集团公司能够以总体信用优势，开辟大额低成本的重大项目建设，当其生产经营时投入提供坚实的资金保障，并且确保债券到期时企业债、公司债、债务融资工具全面覆盖债务市场。

七是创新运用金融工具，提升价值创造能力。集团公司积极探索，创新开展军品，营收账款管理取得明显成效。

八是灵活应对汇率波动，有效防范汇率风险。

实施大司库管理以后推动了财务公司运营管理关键能力的转变，提升了服务能力。体现在金融资源向实时归集、收付的转变，向动态精细化管理的转变。金融资源管理重点，保障支持向提升资金价值转变。主要体现在四个方面：

一是通过实施大司库管理，建立新型集团财资集中管理模式，提高了内部资金利用效率。

二是强化金融资源集中管控，增强内外部资源保障能力。内生性资源经营性的资金借款规模得到了严格控制，基本新增流动资金需求通过，有效聚集短期闲置资金，提供了大额低成本保障。

三是创新大司库管理平台，提升金融融资集约化管理水平。集成信息系统，搭建了信息化管理平台，实现资金预算系统、财务核算系统、网银结算系统的互联互通和数据共享，提升业务操作平台服务能力。同时，实施大司库管理以后提升了服务能力。例如，资源向实时归集收付的转变，向动态精细化管理转变，金融资源管理重点侧重保障支持向提升资金价值的转变。

四是促进金融与产业深度结合，有效防范财务风险。实施大司库管理主要是助推集团公司产业发展，为实体经济提供金融服务平台。不断强化风险意识，包括操作风险、信用风险、财务风险和市场风险。同时，注重风险防控防止风险蔓延，确保资金链的安全。

金融业务进行集中统一管理，统筹运作，建立与之相适应的风险集中管控模式。兵工集团具体内容围绕资金基础管理，资金集中运作，军工票为代表的票据集中管理，创新了集团化集中资源管控体制。

大司库管理对集团财资的创新点具体体现在哪些方面？请查看《财资中国|财富风尚》杂志2018年1月刊。